Deze keer Monumentenfonds 1818, 1e directeur GIIN, Sir Ronald Cohen blogt verder, GIIN's Bouri op NextBillion.net, 360 degrees for Mission rapport van de Mistra Foundation en als case de stichting Levi Lassen.
CHARITIES & FOUNDATIONS
MONUMENTENFONDS
Fonds 1818 start in samenwerking met het Prins Bernhard Cultuurfonds en het Restauratiefonds het MonumentenFonds 1818. Dit nieuwe fonds verstrekt laagrentende leningen aan eigenaren van gemeentelijke monumenten en monumentale kerken die een her- of nevenbestemming krijgen. Het fonds richt zich op de regio Den Haag, Zoetermeer, Delft, Leiden, de Duin- en Bollenstreek en tussenliggende gemeenten. Uit het MonumentenFonds 1818 kunnen leningen tot een maximum van twee ton verstrekt worden. In totaal is een bedrag van drie miljoen euro beschikbaar.
Criteria
-1- Het gebouw is een gemeentelijk monument.
Bij kerkgebouwen mag het ook om rijksmonumenten gaan.
-2- Het monument krijgt een nieuwe of nevenbestemming.
-3- Het monument is, ten minste een deel van de tijd, openbaar toegankelijk.
-4- Aan de neven- of herbestemming ligt een plan ten grondslag.
In dit plan is aandacht voor de duurzame aspecten van de restauratie.
Revolverend fonds
Het MonumentenFonds 1818 is een revolverend fonds. Dit betekent dat het basisbedrag van 3miljoen euro wordt uitgeleend en na een looptijd van een aantal jaren terug vloeit in het fonds. Ook de betaalde rente wordt opgenomen in het fonds. Op deze manier zal het MonumentenFonds 1818 zichzelf in stand houden.
Link fonds1818 revolverend fonds Aanvraag formulier monumentenfonds1818
Noot van de Blogger Ook interessant: het Cultuurfonds onderzoekt de haalbaarheid van een mecenaatsdesk waarbij schenker en geldvragers gekoppeld worden en 'nieuwe vormen van fondsenwerving worden gefaciliteerd'. Op dit moment worden de vorm en haalbaarheid onderzocht, in het najaar presenteert het Prins Bernhard Cultuurfonds het definitieve plan voor het starten van de Mecenaatsdesk Bron: goededoelen:cultuurfonds ambieert mecenaatsdesk
GIIN BENOEMT 1e DIRECTEURHet Global Impact Investing Network, het Amerikaans platform van impact investors met zo'n 40 leden waaronder Nederlandse leden als SNS AM, St DOEN en FMO (ontwikkelingsbank) benoemde haar eerste directeur (per september). Het is Luther Ragin Jr nu nog Vice President of Investments at the F. B. Heron Foundation in New York zie PAGINA Cases of dit blog op 11mei2011.
Volgens het persbericht is Mr Ragin een impact investing pionier en bouwde hij een excellent impact investing portfolio van 40% van de totale portfolio 260miljoen US$. Hij toonde daarmee aan dat impact bereikt kan worden met stevig financieel rendement. Mr Ragin is een voorvechter voor impact investing en in die hoedanigheid benoemd als lecturer aan Harvard Universtity en regelmatig commentator/schrijver. Bron: globalimpactinvestingnetwork en zie bijvoorbeeld harvard/insights/luther-ragin.
II THINKING
IMPACT CAPITAL IS THE NEWS VENTURE CAPITAL (PartII), Sir Ronald Cohen
Op 20 juli beschreef ik de staat van dienst van Sir Ronald Cohen en zijn column op Reuters blog. Sir Cohen vervolgde zijn column op reuters blog. Hij lobbiet voor een lobby voor impact investing, in die zin dat er regelgeving en fiscale voordelen moeten komen. Hij benadrukt het belang van de (start van de) Big Society Bank (die ongeclaimde tegoeden sociaal gaat investeren) en specifiek van Social Impact Bond (SIB). Het financieel rendement van SIB's varieert afhankelijk van het impact resultaat. De eerste SIB, uitgegeven in September 2010, zal investeerders jaarlijks 13.3% rendement geven als re-offending (hier het terugvallen van criminelen tenminste met 7,5% is verlaagd. Als het minder is betaalt de overheid niets aan de investeerders en verliezen zij zelfs hun investering (!). Tot slot stelt Cohen, moet de non-profit sector output- en marktgericht gaan denken en werken in plaats van subsidies verlenen op basis van haar inkomsten. Cohen verwijst naar een artikel van de 'Balanced Scorecard' goeroe Harvard professor Robert Kaplan en Allen Grossman in de Harvard Business Review van okt 2010. Non profits focussen te veel op lage overhead en korte termijn financieel beleid. Daarom falen zij in op het gebied van strategie, leiderschap, fondsenwerving, resultaat meting en organisatorische ontwikkeling. Lees de hele column in het engels op : blogs.reuters/philanthropy/
GIIN
Amit Bouri Director of Strategy and Development van GIIN is geinterviewd door NextBillion.net 'een website en blog voor 'business leaders', sociale ondernemers, NGOs, beleidsmakers en academici die de het verband tussen ontwikkeling en ondernemen onderzoeken'.
NextBillon vroeg Bouri naar de (GIIN) definitie van impact investing, de rol van impact investing in de social enterprise sector en de toekomst. Ook gaat hij in op de kritiek op impact investing in een eerder blog. Zie hiervoor het interview met Felix Oldenburg, van Ashoka die kritiek heeft op de opvatting dat impact investing aanzienlijke groei van 'social enterprises' brengt en 'social change' bewerkstelligd. Link nextbillion.net on impact investing where it works where it doesnt
GELEZEN
360 DEGREES FOR MISSION,de MISTRA Foundation Zweden, mei 2011
360 Degrees for Mission, is een rapport voor de Mistra Foundation in Zweden geschreven door D. Imbert en I. Knoepfel van 'OnValues' en gesponsord door 'Generation Investment Management'.
De Mistra Foundation besteedt 200 miljoen euro per jaar aan strategisch en mn lange termijn milieu (environment) research en heeft 329miljoen euro vermogen.
On Values is een consultant voor investeringsstrategieen, die gespecialiseerd is in responsible, sustainable & social investing.Generation Investment Management is het mede door Al Gore opgerichte investeringsfonds toegewijd aan lange termijn investeringen, geintegreerd duurzaamheidsonderzoek en 'client alignment' ofwel de dienstverlening in lijn brengen met de wensen en het beleid van de klanten.
Op 3 mei 2011 publiceerde de Mistra Foundation het rapport om belangstelling te wekken voor duurzaam beleggen en impact investing bij andere Europese fondsen. Het beslaat 40 pagina's met 7 case studies in 6 landen met samen meer dan 10 miljard euro vermogen. 14 key messages op 2A4 en een halve A4 Executive Summary met de 14 key findings nog eens kort samengevat. Ik focus op de aandacht voor impact investing die ongeveer een kwart beslaat.
Opvallend zijn de wat boude stellingen -1- dat duurzaam beleggen meer winst oplevert dan traditioneel beleggen en -2- dat impact investing minder rendement genereert (oa doordat het intensiever is dan traditioneel of duurzaam beleggen). Het rapport stelt dat non profits/fondsen een bijzondere bijdrage kunnen leveren aan de ontwikkeling van impact investing door hun unieke deskundigheid en ervaring.
Noot van de Blogger Ik denk hierbij aan hun beleids- (missie, visie, strategie) en werkplannen, hun subsidies, de beoordeling van project plannen vooraf en achteraf en evt deskundigheidsbevordering daarbij zoals VSB Fonds doet, langdurige samenwerking en opschalen van activiteiten etc.
Samenwerking door fondsen is belangrijk zowel in praktische zin, door beleggingsfondsen te starten, maar ook door informatie uitwisseling en communicatie over hun activiteiten en ervaringen. Impact Investing 'darling' Fonds1818 doet vooral het laatste, maar volgens de directeur startte DJSustainablity Index Pacific vooral door de 'belangstelling' van het Fonds 1818 (445 miljoen euro vermogen en 65% wordt duurzaam belegd). Zo kan een Fonds dus ook 'impact' hebben.
Fonds 1818
Fonds 1818 (zie ook dit blog 26mei2011) of de PAGINA charity cases is een van de 7 cases en directeur Boudewijn de Blij wordt geciteerd in de executive summary over haar duurzaam beleggen “It is easier than you think and it is the right thing to do for foundations”. Uit de case blijkt dat Fonds 1818 haar impact investing activiteiten eind 2010/begin 2011 uitbreidde door een garantie af te geven voor een lening van 165.000euro van ASN Bank aan een 'social enterprise' (Chizone: Centre for Body & Mind en gevestigd in de voormalige Lourdeskerk op Scheveningen).
Boudewijn de Blij stelt “Start with simple and pragmatic steps. Find partners for sourcing and managing impact investments, given that this is a very time and resource intensive part of the portfolio”... “ Share what you have tried with others. Communication multiplies your impact”. Hij kan net weten want “The Executive Director takes special responsability for finding impact investment opportunities that are connected to the foundations mission”.
Fondazione Cariplo
Nieuw voor mij, maar inspirerend is de case van de Fondazione Cariplo die 7 miljard euro beheert, waarvan 7% 450miljoen euro als impact investments. De Fondazione is onstaan door de verkoop van haar (nuts) bankactiviteiten in 1998. Ze beschouwt financiele innovatie als belangrijke doelstelling voor haar brede werkterrein. De Fondazione begon met goedkope garanties voor bankobligaties voor goedkope leningen aan sociale intiatieven, infrastructuur, onderzoek, gezondheidszorg, onderwijs etc. In 2005 en 2007 werd 10 miljoen gereserveerd voor impact investing en stapte ze in een onafhankelijke cooperatie van Katholieke congregaties Polaris (investment) die nu 7 miljard euro beheert waaronder 75% van het Cariplo vermogen. (NB De Polaris site en het rapport bevatten wat tegenstrijdigheden over de start). Link (pfd) 360degreesformission
CASE
Stichting LEVI LASSEN
De Stichting Levi Lassenis is opgericht in 1957 door J.L. Lassen, waarvan hij tot zijn dood in 1962 enig bestuurder was en waaraan hij bij testament zijn gehele vermogen naliet. De kreeg stichting alle aandelen van de holding vennootschap J.L. Lassen. En in damesmodeartikelen gespecialiseerde onderneming aan de Hofweg in Den Haag die zich vanaf de jaren 20 en 30 al ontwikkelde tot financieringsmaatschappij van twee dochter-ondernemingen, een voor damesmodezaken en SiegmundStraussNV (nu Sistra BV, vastgoed).
De missie van de stichting Levi Lassen is 'bijdragen aan een blijvende verbetering van de samenleving' en verleent financiële steun aan non-profit organisaties die het algemeen maatschappelijk belang dienen. In het bijzonder op het stimuleren van verandering door het vergroten van sociale en economische rechtvaardigheid in Israël en Nederland (Den Haag en omstreken). Daarnaast ondersteunt de St. Levi Lassen de Joodse gemeenschap in Nederland.
Nagekomen bericht 15okt2011: Levi Lassen is partner van Docor BV, de eigen investeringsmaatschappij van de van Leer Foundation.
CASE
Stichting LEVI LASSEN
De Stichting Levi Lassenis is opgericht in 1957 door J.L. Lassen, waarvan hij tot zijn dood in 1962 enig bestuurder was en waaraan hij bij testament zijn gehele vermogen naliet. De kreeg stichting alle aandelen van de holding vennootschap J.L. Lassen. En in damesmodeartikelen gespecialiseerde onderneming aan de Hofweg in Den Haag die zich vanaf de jaren 20 en 30 al ontwikkelde tot financieringsmaatschappij van twee dochter-ondernemingen, een voor damesmodezaken en SiegmundStraussNV (nu Sistra BV, vastgoed).
De missie van de stichting Levi Lassen is 'bijdragen aan een blijvende verbetering van de samenleving' en verleent financiële steun aan non-profit organisaties die het algemeen maatschappelijk belang dienen. In het bijzonder op het stimuleren van verandering door het vergroten van sociale en economische rechtvaardigheid in Israël en Nederland (Den Haag en omstreken). Daarnaast ondersteunt de St. Levi Lassen de Joodse gemeenschap in Nederland.
Vermogen
Stichting Levi Lassen heeft een eigen vermogen van 43,2 miljoen euro. De stichting realiseert haar doelstelling uit het inkomen van haar vermogen. Haar uitkerings-budget wordt gevormd uit het beleggingsresultaat, jaarlijks 2,1miljoen euro. Hiervan gaat in de praktijk ongeveer de helft naar projecten in Israël.Werkgelegenheid
Haar motto is ‘geven waar nodig en investeren waar mogelijk’ daarom gaf de St. Levi Lassen in 2008 (?) o.a. steun aan de Kleine cooperatie, een project om langdurig werklozen in Den Haag te begeleiden naar zelfstandig ondernemerschap. “We weten dat niet alle ondernemers succesvol zullen zijn, want daar is geen garantie voor te geven. We vinden het toch uitdagend dit project te steunen” aldus Stephanie van Westrhenen, hoofd van het uitkeringssecretariaat van de stichting.
Non profit met inkomsten
Ook interessant is de steun van 10.000euro aan de (al 18) Resto van Harte restaurants die mensen met een laag inkomen uit hun evt. sociaal isolement wil halen door goedkope maaltijden en ontmoetingsgelegenheid aan te bieden 2,5 of 5euro. Mede mogelijk door giften, subsidies, vrijwilligers en donatie in natura van het bedrijfsleven. Maar dus ook structureel inkomsten genererend welzijnseerk. Ik vond het Resto jaarverslag (125pag.) te dik, om de verhouding eigen inkomsten-giften/subsidies te achterhalen.
Vermogensbeheer
Opvallend in de fondsensector, maar verklaarbaar uit haar geschiedenis en de organisatie is het beleggingsbeleid. “De Levi Lassen Groep belegt het vermogen van de St. Levi Lassen, voornamelijk in onroerend goed” aldus adjunct directeur Marco Bierman op linkedin en het Jaarverslag 2009.
In 2010 realiseerde de Levi Lassen Groep (Sistra bv) o.a. 2 'duurzame' kantoor gebouwen (met CO²-neutraal energieverbruik bij gebruik van groene stroom) aan de Prinses Alexialaan in Den Haag. Nr 6 is is verhuurd aan de bouwadviseur van het project Diepenhorst De Vos & Partners (DVP). Nr 8 is verhuurd aan Swunghouse Haaglanden. Swunghouse biedt ZZP-ers 'Flexibele' werk-, overleg- en ontvangstplekken vanaf 5 m2, vanaf 10euro. Biologische fairtrade koffie & thee inbegrepen in de huurprijs en lunches vanaf 5euro. Natuurlijk anno 2011 een Very Hip&Coole vorm van vastgoed-exploitatie, maar ook ondersteuning van zelfstandig ondernemerschap/werkgelegenheid.
Maar er is meer: Paul Corten, directeur van Sistra B.V. introduceert "De Groene
Baksteen", binnen huren en verhuren. Door dit 'maatschappelijk verantwoord huren' zijn huurders in staat een bijdrage te leveren aan de maatschappij, hetgeen past in het steeds meer in gebruik geraakte maatschappelijk verantwoord ondernemen.
Nagekomen bericht 15okt2011: Levi Lassen is partner van Docor BV, de eigen investeringsmaatschappij van de van Leer Foundation.
Geen opmerkingen:
Een reactie posten